Pananaw sa Panganib sa Borsa

Ang Malaking Pag-alis mula sa Mga Equities

Tama lang: noong nakaraang linggo, inalis ng mga investor mula sa U.S. stocks ang $1.3 bilyon—ang pinakabilis na paglalabas mula noong una ng 2024. Hindi ito simpleng pagbaba; ito ay isang matinding pagtakbo patungo sa seguridad. Ayon sa ulat ng Bank of America, lahat ng grupo—mga retail, hedge funds, institusyon—ay bumababa ng risgo.

Ngunit narito ang mas nakakaintriga: ginawa ito pagkatapos na umakyat ang S&P 500 nang malaki noong Q2. Kaya’t may merkado na lumago… pero lahat ay nagtatakbo palayo.

Parang dumating ka sa party kung saan lahat na drunk at biglang may sumigaw: “Fire!“—kahit wala talagang apoy.

Sobrang Overbought? Mas Tama: Sobrang Tapat

Ang ironiya? Ang S&P 500 ay kasalukuyang nasa pinakamataas na antas ng overbought simula Hunyo 2024—batay sa RSI at stochastics sa weekly candlesticks. Ibig sabihin, napaka-momentum pero walang seryosong pullback.

Sa aking quant models (oo, nagcode pa ako gamit ang Python nang gabi-gabi), kapag tumaas ang RSI nang higit pa sa 75 at walang malaking correction… dapat tanungin mo: Nasa euphoria ba tayo o basag na lang talaga?

At sabihin ko sayo: hindi alam ng merkado ang emosyon mo. Nag-iisip lamang sila tungkol supply at demand—and kasalukuyan? Nawawala ang demand nang mas mabilis kaysa liquid nitrogen sa pavement.

Bakit Lahat Ngayon Nanginginig (Kahit Ikaw Hindi)

Ano ba ang nagbago? Walang malaking bagay—but everything subtle:

• Bumabalik ang usapan tungkol tariff.
• Mas mataas kaysa inaasahan ang inflation data.
• At oo—nakalipas na rin ang hype tungkol AI matapos ilan mong buwan na rally.

Pero narito ang totoo: mas mahalaga ngayon ang psychology kaysa fundamentals. Isang masamang earnings call o pagsalita ng Fed ay maaring mag-trigger ng cascade selling kapag fragile pa siya ang sentiment.

Hindi ito panic buying—it’s risk aversion dulot ng algorithmic triggers at herd instinct na gumagalaw agad.

Isipin mo itong invisible force field around Wall Street: kapag may crack man lang, lumilipad agad ang capital bago mapansin niya ano’ng naganap.

Ang Aking Move Bilang Digital Alchemist (Spoiler: Walang Takot)

Bilang taong naniniwala sa blockchain analytics at tradisyonal na finance—ano nga ba ‘to, “DeFi meets Wall Street”—nakikita ko itong sandali bilang oportunidad habambuhay.

Ang aking estratehiya? Balansehin nang maigi:

• Bawasan yung posisyon na sobrang binabayaran pero hindi fundamental broken (look at you, tech sector).
• Ilipat yung bahagi papunta defensive assets with yield (dividend stocks o short-duration treasuries).
• At lagi sanay magkaroon ng dry powder—dahil kapag tumakbo sila habambuhay palayo… iyon lang oras para makahanap yung alpha hunters nila.

Hindi mo kailangan predict lahat—Ibig sabihin mo lang siguraduhing handa ka para kay chaos habambuhay habambuhay habambuhay.